黑皮(張政勇 飾)的未婚妻巧妹已成為埋伏在漢口碼頭的地下交通員，配合黑皮一起工作。黃天虎(劉牧 飾)答應黑皮的請求，舉辦一個大型茶葉交易會，吸引了敵人的視線，中央的緊急會議在敵人的眼皮底下順利召開，可巧妹的地下交通站被叛徒出賣，巧妹犧牲，黑皮抱著未婚妻的尸體痛不欲生。抗戰開始，黃天虎的雇員在上海遭到日本人的關押，黃天虎決定和李秘書趕往上海解救員工。此時，劉欽云(劉立偉 飾)正在為自己的紗廠因沒有輪船撤退內地而大發雷霆。而黃天虎和蔡雪(林伊婷 飾)也分頭在教堂和自己家設立了逃難兒童救容所。