諸葛先生等人籌辦西南劇展，建議蘇若水(戴嬌倩 飾)排演《花木蘭》。戚本忠(于震 飾)不慎丟失了秦天夫(王鉑清 飾)給他的那份名單。戚本忠坐立不安。受戚本忠“民心論”的影響，戚本禮(戚玉武 飾)也注意到輿論的重要性。為了消弱左翼戲劇的影響力，戚本禮約談父親戚正源(岳躍利 飾)，想讓戚正源出面排演歌頌國軍特工的《野玫瑰》與左翼戲劇對抗。戚正源不關心政治，一心只想捧紅柳雨煙(周昕妤 飾)，兩人一拍即合。戚正源一番歪理邪說，最終將柳雨煙說服。演出前夕，蘇若水發現自己懷孕了，可是戲誰來演？視戲如命的蘇若水忍痛決定，棄子保戲。白先德來找戚本忠，讓他勸蘇若水放棄參加西南劇展，并拿出一個信封作交換。戚本忠以為信封里是他丟失的地下黨名單，立即答應了白先德，結果信封里只有一張支票。那份名單顯然也不在白先德手里。聽說蘇若水要打掉孩子，戚本忠堅決不同意，為此兩人爆發激烈爭吵。