龍飛漢在小溪邊救下自尋短見的戲子潘艷春為了開導她龍飛漢將自己背負的血海深仇道出，潘艷春聽話大驚龍飛漢的仇人竟也是自己的仇人，至此，兩人走了共同的敵人：沈百萬，龍飛漢拜別石阿公下山報仇，石阿公耳提面命切勿誤傷好人，潘艷春回到戲班子，龍飛漢下山途中偶然聽見山間匪徒的作戰計劃，一路尾隨其后救下被山匪攔截的于敬齋后離開，沈百萬今夜包下戲班子點名潘艷春出演，眾人慕名前來一睹潘老板風采，潘艷春后臺準備于敬齋前來看望潘艷春，潘艷春向他道出苦水，兩情相悅的兩人私訂終身，龍飛漢帶著潘艷春遺留的首飾歸還于她，潘艷春為表謝意將手鐲贈予恩人，龍飛漢在潘艷春的指引下識得仇人沈百萬不等她拿來戲票子便匆匆離開后臺，看戲太深的沈百萬并沒有發覺自己正被龍飛漢在暗處觀察，散戲后，潘艷春拒絕沈百萬的邀約被于敬齋勸阻，龍飛漢跟隨一行人至沈家莊，不久后于敬齋同潘艷春在沈宅與沈百萬和朱疤子同桌而食，席間沈百萬毫不遮掩的對潘艷春表示愛意，于敬齋頻頻為潘艷春解圍并暗示自己于潘艷春情投意合望舅舅成全，沈百萬揣著明白裝糊涂口頭含糊答應婚事后將外甥打發走，不知是陷阱的潘艷春繼續留下于沈百萬對飲，沈百萬趁機對潘艷春下藥欲逞獸欲，龍飛漢在暗處將一切盡收眼底關鍵時刻出手引出沈百萬，暴露后的龍飛漢在墻角遇上于敬齋，于敬齋認出恩人將他放走后來到房間代替舅舅于潘艷春行周公之禮，好事被擾的沈百萬召集家兵大肆搜捕龍飛漢，生米煮熟的于敬齋帶著潘艷春留書出逃被沈百萬手下攔截。